第六次人口普查显示，我国60岁及以上老年人口已达1.82亿，占总人口的13.3%。日趋严重的人口“老龄化”对社会养老造成了巨大的挑战。退休后未来至少25年的生活质量该如何保障，成为目前城市居民最大的困扰。进入第四季度以来，分红型养老年金保险依然受到市场青睐，而长期期交类养老年金由于长期投入、收益稳定、有效对抗通胀等特点，仍为近期市场的热点。

　　“今年以来，国内A股市场大幅下挫，楼市受政策调控影响持续低迷，黄金市场间歇性暴跌，各种理财工具的风险不断加大。在这种复杂的经济形式下，人们更关注如何在确保投资安全的前提下实现持续稳健的财富累积，保证中长期的生活品质。分红保险养老年金则满足了当前市场状况下的百姓理财需求，同时为退休几十年的养老生活品质进行了提早规划。”中国人寿产品开发部相关人士表示。

　　长期期交年金保险抢滩市场

　　继去年9月推出大热产品“福禄满堂”之后，2011年金秋十月，国内寿险业龙头中国人寿再次重磅推出一款国寿松鹤颐年年金保险（分红型）产品。据介绍，该产品是在“松鹤养老”基础之上的升级产品，集养老金领取和分红收益双重特点，同时兼具身故保障于一体，是对现有养老产品的进一步升级。

　　最值得一提的是，“松鹤颐年”是一款长期期交产品，交费期间分为5年、10年、20年交，由于具有长期稳定的投入，领取期限也由“福禄满堂”的84周岁延长至终身，可以为客户提供充分的长寿生存保障。

　　同时“松鹤颐年”类似于“福禄满堂”产品，在年金领取期内具备分红、退保、借款和生存给付累积生息功能，且年金可进行月领。可以说这是一款集养老保障、理财规划、高额保障为一体的全新多功能养老年金产品。

　　除中国人寿以外，近期国内不少寿险公司也陆续推出了一些养老年金产品，这些产品从返还期限上都有所延长。而一些快速返还型年金产品则逐渐停售和退出市场。

　　据了解，今年6月，保监会将一则《关于若干问题的通知》下发到各家保险公司。“《办法》的出台，对年金保险的定义、责任配置等相关监管规定进行了修订，我们根据《办法》的具体要求，设计开发符合监管新要求的此款个险渠道年金保险产品。”上述相关人士表示。

　　从保险公司业务发展和内含价值的角度来看，年金保险件均保费较高，有利于保险公司保费的积累。同时，年金保险通常设有多种交费方式，符合监管部门大力发展长期期交产品的长远策略，也有利于保险公司续期保费的增加，此类产品对公司内含价值贡献度较大，这也是保险公司竞相推出年金保险的主要因素。

　　保障至终身，安享优质晚年生活

　　对于城市中高端收入的家庭来说，尽管大部分在职人员都拥有社会养老保险，但这只能满足个人基本的生活需求，如果要维持晚年生活品质，则很大程度上需要依赖个人商业养老保险等养老理财方式进行补充。

　　据中国人寿个险销售部副总经理贾慧介绍，近年来中国人的平均寿命在不断延长，而养老成本却在不断攀升，消费者已经意识到目前的社保替代率较低，已经不能满足未来20-30年后的养老需求；此外中国人口结构的改变也让人们对传统的家庭养老方式缺乏信心。同时，储蓄养老这种方式也不能有效抵御通胀，如果想要享受有尊严的养老生活，确实需要商业养老作为补充。

　　正是因为关注到中国人平均寿命不断延长的趋势，中国人寿在主打年金产品“福禄满堂”最高领取至84周岁的基础上，把“松鹤颐年”设计为终身领取年金，这样为客户提供充分的长寿生存保障。开始领取年龄可选择50、55、60、65或70岁，领取方式可选择年领、月领两种，不论何时领取，保证可以领取到终身，使客户晚年生活无忧。

　　除此之外，“松鹤颐年”最大的特点是，在年金领取期内提供身故保障，且返还金额为所交保费与现金价值的较大者。据了解，目前市场上有些公司的年金产品在领取期内并不提供身故保障；还有一些具有身故责任的年金产品，领取金额也只为返还保证领取的年金总额与已领取年金两者的差额。

　　由于分红类年金保险满足了客户理财、养老、保障等多重需求，从去年以来受到了广大消费者的青睐。自去年9月“福禄满堂”上市销售以来，取得了巨大的市场效应。仅在上海市场试销一个月，“福禄满堂”保费收入超过5000万元。该产品投放市场以来，还刷新了中国人寿多项销售纪录。

　　贾慧介绍，根据销售一线反馈的情况来看，“福禄满堂”产品的目标市场主要为中低端客户群体，各地分公司反映该产品在农村市场的销售情况比较好。而“松鹤颐年”产品作为一款终身型年金产品，对客户的交费能力要求更高，产品主要以中高端客户市场为主，包括一些希望通过年金产品来规避遗产税的高端客户。“两款产品虽然具有一定的替代效应，但由于两款产品面对的客户群不同、区域市场不同，替代效应不会很明显。”贾慧认为。

　　据了解，“松鹤颐年”产品将主要面对城区市场的客户群体销售，产品定位为中高端年金保险，满足多个年龄层次客户的养老需求，同时也可为已经购买过理财型产品的客户提供更加完善的养老保障。

　　选择养老金产品四大要素

　　保险专家表示，养老年金要提早规划，早规划早受益。受持续通货膨胀以及负利率综合因素影响，我国居民理财热情急剧升温。但当前市场不利因素众多，金融环境错综复杂，投资者面对诸多理财方式，在选择时应更加慎重。对此，中国人寿理财规划师也建议大家在资产配置时为自己加上一份保险保障，而分红年金保险因兼具理财与保障的特性，成为首选。那么面对保险市场上花样繁多、设计各异的养老年金到底该如何选择呢？

　　选择养老年金产品要关注四大要素。首先要足额：每年提留，逐年累积。而“松鹤颐年”为长期期交类产品，交费期间分为5年、10年、20年交，满足了长期投入，累积生息的要求。该产品进行了精准定位，专款专用、安全保值、兼顾保障，此外，该产品还为养老金与红利分别设立累积生息账户，每期的养老金与红利可以进入各自账户中按年复利累积生息，客户轻松获得双重投资收益，使产品兼具理财与养老功能。

　　第二要安全：要选准最具实力的金融机构代为储备。作为首家在市场上推出分红险的寿险公司，中国人寿10年来累计实现分红险保费收入已达1万亿元。分红险保费规模稳步增长，也稳固了中国人寿在国内寿险市场上难以撼动的龙头地位。据统计，自中国人寿首家推出分红险以来，从2000年到2009年，中国人寿十年来分红险保费收入的年均增幅达到126.57%，10年间，累计实现分红险保费收入达到10591.38亿元。

　　第三要保值：所选的机构必须具备相当的资金运作的能力与盈利能力。而作为国内最大的机构投资者，中国人寿也为广大客户带来了不菲的收益。据统计，从2004年到2009年，中国人寿已经为客户分配红利620.7亿元。

　　第四要专用：储备金的用途确定后，中途不能轻易挪为他用。据了解，为了区别于市场上其他保险产品，“松鹤颐年”的专业性体现在前期没有返还年金的概念，对消费者而言是做到专款专用，对保险公司而言是保证资金运作的周期较长，而这种设计的最大优势是着眼于消费者的利益，体现在年金领取标准高，不领取的养老金和红利可以累积生息，保值增值。