用户以为买了高收益理财产品 实则是10年期投连险
向日葵保险网
[导读]：由于互联网保险业务主要是通过消费者自主交易的方式完成，与传统交易方式相比，缺乏面对面的交流沟通。
事实上，根据国华人寿互联网保险信息披露的“国华华瑞1号年金保险（投资连结型）A款”资料，报备文号国华寿发［2015］256号，这个产品是2015年报备，其历史非常短，记者获得的一份保单上，也清晰地写明“新设立的投资账务，暂无历史业绩”，而记者在国华人寿官网查到的投连险数据显示，其投资连结的四个账号中，其中成长型账户和平衡性账户无过往数据。记者微信联系国华人寿客服，客服表示没有查到业绩，现在无数据公布。
记者的投资账户中，国华人寿的配置是，“国华1号保守型投资账户53%、国华1号稳健型投资账户47%”，这也应该就是唯品会信息网站上宣传的“历史年化投资回报率4.05%”的由来。由于这两个账户购买的主要是“银行存款、债券、债权投资计划、信托公司集合资金信托计划和银行理财产品”等固定收益产品，所以事实上如果你追求固定收益，你购买国债的收益基本如此，比如最新的3年期国债收益率是3.9%，5年期是4.32%，而记者随机打开一个银行直销的理财产品，发现其年化收益率也在4.15%-4.35%之间。
第二，唯品会强调这是这款产品“随进随出申赎免费”，事实上却是一款10年期的保险产品。《每日经济新闻》记者获得的国华人寿“国华华瑞1号年金保险（投资连结型）A款”报单合同显示，这个保险产品除了在10天犹豫期内退保收取较低费用之外，如果你在10天之后想把钱拿出来（退保）你得付出1%的退保费用；此外，你还要缴纳1%~1.5%的资产管理费。
虽然目前此款投连险产品并没有用于投资股票等资产，但根据格式合同规定，保险公司“投资账户的投资组合及运作方式由我们决定”、“在本合同生效至解除这段时间的投资风险和投资费用均由您承担”。
律师观点：投连险大量退保
北京中高盛律师事务所律师李滨告诉《每日经济新闻》记者，投连险类保险在行业销售时往往将其包装成理财产品。去年全国保费收入1.6万亿元寿险（含投连险），退保的金额达3900多亿元，占总保费收入的25%。如此高额的退保，说明有接近四分之一的保险消费者，在购买了这类保险产品后用脚投票，采取解除合同的方式来退还保险费。退还保险后，投保人收回的现金价值往往低于所缴纳的保险费。
李滨指出，投连险退保率高的原因，是消费者认识到了在这个合同履行过程中，他们并不能受益，或者并不能达到投保的预期目的。事实上，投连类保险的分红是非常不透明的。另一方面，监管角度也意识到分红类保险可能会严重侵犯消费者利益的情况，特别是近年前期保险基本到期，保险业面临着退保潮和合同到期被起诉的风险。因此各地保监局和在日常的危机应对中，也在进行退保潮和合同到期起诉风险的演练，这种演练本身也表明行业对于保护消费者利益不受侵害是明智的。”
“从投资类保险目标客户定位的角度而言，我也认为其具有欺骗性。事实上，中国保监会早在2013年就公布了一个保险产品购买顺序的公告。投资类保险的购买顺序，应该是在保障程度达到理论标准程度之后的一个选择，但是在实务中，投资类和分红类的销售客户大部分是普通民众。那么，在目前人均保费仅仅2000元左右的情况下，保险业推出这种‘高保费、保障低’的产品是极不负责任的，没有承担起行业的社会责任。”北京中高盛律师事务所律师李滨称，“这种销售模式对保险公司也蕴含着极大的风险。上海泛鑫保险美女老总携款潜逃案，就是因为保险公司经营不规范导致巨额资金的损失。”
